Zajišťovací strategie pro obchodníky s binárními opcemi

Co je to binární opce

Binární opce existují již po staletí, ale do finanční pozornosti se dostaly teprve nedávno. Příčinou toho je rostoucí odvětví offshore binárních opcí. Základem tohoto jevu je snadné použití plus snadný přístup k obchodním platformám umožněný internetem.

• Binární opce jsou obchodní nástroje typu „všechno nebo nic“, které mají pouze dva možné výsledky. Pokud opce uzavírá peníze, vyplácí maximální výnos z obchodu, pokud opce uzavírá peníze, neplatí nic. To se liší od opcí na akcie, futures a forex, které mohou platit kdekoli od - 0 do nekonečna v závislosti na tom, jak se pohybuje podkladové aktivum.
• Existují dva druhy binárních opcí, binární opce regulované v USA a binární opce v evropském stylu. Oba jsou binární povahy, ale mají některé další významné rozdíly. Struktura výplat, hodnota vypořádání a obchodovatelnost jsou jen některé.

Co je hedgeová strategie

Zajišťovací nebo zajišťovací strategie je finanční pozice, která se snaží zablokovat zisky nebo zabránit ztrátám z obchodování a investování. Toho se dosáhne začleněním dvou offsetových pozic do jedné kombinace obchodu. Zajištění existuje už věky a začalo se na trzích futures rýže ve feudálním Japonsku. Ti z vás, kteří se zajímají o historii obchodování, to budou znát, protože trhy s rýží jsou také místem, kde vznikly techniky mapování svíček.

Na trzích s futures může pěstitel pšenice, který se obává, že v příštím roce budou ceny nižší, prodat svou úrodu za letošní ceny, což vytvoří zajištění proti nižším cenám obilí. Obchodník s opcemi, který má pozici v penězích a bojí se ztrát, může prodat kompenzační pozici zvanou spready a zamknout tyto zisky. V ještě dalším příkladu může investor, který si není zcela jistý pozicí akcií, koupit opci s prodejem na ochranu před nepředvídanými ztrátami.

• Hedge: Investiční a obchodní strategie, která se snaží omezit ztráty nebo uzamknout zisky pomocí dvou offsetových pozic. Když jedna pozice profituje z ostatních ztrát a naopak vytváří tržně neutrální pozici. Jednou z charakteristik zajištěných pozic jsou limity zisků a ztrát. Jedním příkladem zajištění běžně používaného ve standardních opcích je krytý hovor.

Zajištění binárních možností AnyOption

Tato tabulka je založena na binární platformě AnyOption. AnyOption vrátí průměrně 70% u obchodů ITM a slevy 15% u obchodů OTM. Zisky z obchodu jsou omezené, ale stejně tak ztráty. - 50 $ je mnohem lepší než - 85 $.

Pozice	Pokud se trh posune nahoru	Pokud se trh posune dolů
100 $ volání	170 $	15 $
50 $ Put	7,50 $	85 $
Celkové náklady na pozici	- 150 $	- 150 $
Celková návratnost kombinace	177,50 $	100 $
Čistý zisk / ztráta	27,50 $ (18,3%)	- 50 $ (-33%)

Zajištění binárních možností AnyOptions

V mém prvním příkladu použiji AnyOption. Tento makléř je jedním z nejuznávanějších evropských brokerů binárních opcí. Platí v průměru 70% za obchody ITM a slevu 15% za obchody OTM. To znamená, že riskujete 85 $ za každých 100 $, které obchodujete. V tomto příkladu předpokládám býčí postoj, ale tato technika bude fungovat stejně dobře pro medvědí obchody, jako pro býčí.

Protože jsem býčí, primární částí této kombinace bude volání. V tuto chvíli obchoduji hovory v krocích po 100 $, abych uchoval svůj kapitál, takže i to zde použiji. Zajištění bude vytvořeno zakoupením putu. Nyní, pokud si koupíte dvě pozice stejné velikosti, vytvoří se čistá ztráta, takže je nutné každou odpovídajícím způsobem dimenzovat. Již víme, že výzva bude 100 $, kvůli ochraně této investice se rozhodnu obchodovat 50 $ za put. Limit potenciálních zisků je očekávaný celkový výnos - náklady na obchodování s putem.

Za předpokladu, že mám pravdu ve svém postoji a trh se posune nahoru. Můj hovor bude mít zisk a put ztratí, ale čistým výsledkem je zisk 27,50 $ nebo 18,3% z celkového obchodu. To je méně než nekrytý výnos 70%, ale stejně tak i potenciální ztráta. Potenciální ztráta nekrytého obchodu je 85%, ale při zavedeném zajištění jsou ztráty omezeny na 33% z celkové investice.

Zajištění binárních opcí na 24 možností

Tato tabulka je založena na binární platformě 24Option. Vracejí se v průměru 80% u obchodů ITM a 0% u obchodů OTM. Z tohoto důvodu jsem zvýšil množství put, aby se rozdíl. Zisky jsou menší než u Anyoption, ale ztráty jsou ve skutečnosti 0,5

Pozice	Návrat, pokud se trh posune nahoru	Návrat, pokud se trh posune dolů
100 $ volání	180 $	0 $
60 $ Put	0 $	108 $
Celkové náklady na pozici	- 160 $	- 160 $
Celková návratnost	180 $	108 $
Čistý zisk / ztráta	20 $ (12,5%)	- $ 52 (-32,5%)

Zajištění binárních opcí na 24 možností

V tomto příkladu budu používat 24Option. Tento makléř má mnohem vyšší výplatní sazbu pro obchody ITM, ale přichází za cenu. 24Option vyplácí přibližně 80% za vítězný obchod, ale slevy 0% za poražené. Z tohoto důvodu jsem považoval za vhodné zvětšit velikost zajišťovací pozice o 10 $. Takže pro primární pozici budu stále používat svůj standardní obchod 100 $ a pro zajištění použiji 60 $. Toto zvýšení zajišťovací části je určeno k vyrovnání slevy, kterou jsme dostali v příkladu AnyOption.

Dobře, za předpokladu, že se trh chová podle očekávání a hovor se uzavře v penězích, celková návratnost bude 180 $. To je o 3,50 $ více než očekávaný výnos z AnyOption, ale nezapomeňte, že celkové náklady obchodu vzrostly o 10 $. To ponechává čistý zisk 20 $ nebo 12,5%, přibližně o 33% méně než návratnost pomocí AnyOption.

Nyní předpokládejme, že se trh nechoval podle očekávání a volání se uzavřelo z peněz. To nám poskytne celkovou návratnost 108 $, což je také více než očekávaná návratnost s AnyOption. To má za následek čistou ztrátu - 52 $ nebo -32,5%. Tato ztráta je o něco více v dolarech, ale méně na procentuálním základě než scénář AnyOption a méně než 100% ztráta z obchodování s nekrytou pozicí. Na základě těchto dvou příkladů jsem si jist, že je snadné pochopit, jak prospěšná může být zajišťovací složka pro obchodování s binárními opcemi.

Zajištění dvou binárních platforem proti sobě

Tato tabulka používá 24Option pro „dlouhou“ část obchodu a AnyOption jako „krátkou“ nebo zajišťovací část obchodu. 24Option platí vyšší sazbu u obchodů ITM, AnyOption platí větší slevu u obchodů OTM.

Pozice	Návrat, pokud se trh posune nahoru	Návrat, pokud se trh posune dolů
Volání 100 $ - 24Volba	180 $	0 $
Put $ 60 - AnyOption	9,00 $	102 $
Celkové náklady na pozici	160 $	160 $
Celková návratnost	189,00 $	102 $
Čistý zisk / ztráta	39 $ (24,375%)	- $ 58 (-36,25%)

Zajištění pomocí dvou binárních opčních platforem

Hedge pozice nemusí být na stejném trhu nebo dokonce na stejné burze. Ve skutečnosti, s výjimkou opcí a forexu, zahrnuje většina zajištění dva trhy. Jakákoli pozice určená k zisku a vyrovnání ztrát v jiné pozici je považována za zajištění. V binárních opcích toho lze dosáhnout pomocí dvou různých zprostředkovatelů binárních opcí. Jelikož všichni makléři nevyplácejí stejnou částku u obchodů ITM nebo poskytují stejnou slevu u obchodů OTM, je možné proti nim tyto rozdíly použít. V tomto příkladu používám 24Option k vytvoření dlouhé části kombinované pozice a AnyOption pro zajištění. Nastavil jsem tento obchod tímto způsobem, protože 24Option má vyšší průměrnou míru výplaty za vítězství obchodů a Anyoption dává větší slevu na poražené. V tabulce vidíte, že tím vytvoříte pozici s potenciální výplatou 24,375%,mnohem vyšší než 12,5% nebo 18,3% návratnost dosažená při samostatném používání některého z brokerů. Potenciální riziko je také vyšší, ale je zanedbatelné ve srovnání s rozdílem v potenciálních ziscích. Všechny tři strategie významně snižují riziko obchodování s binárními opcemi.

Možnosti 0-100 jsou nejlepším živým plotem

0-100 opcí je relativně nový styl obchodování v evropské offshore binární opci. Tento styl obchodování je stejný jako požadavek CFTC v USA a požadavek FSA v Japonsku. Pro zajištění je to nejlepší volba. Toto je jediný styl obchodování s binárními opcemi, který vám umožňuje vytvořit si kreditní pozici a tím vytvořit skutečný hedge. NADEX je nejlepším zdrojem pro obchodování 0-100 opcí.

Klikněte zde pro